چگونه تورم روی بازار سهام تأثیر می گذارد

محبوبیت در کلمه "تورم" نسبت به سال گذشته 344 ٪ رشد داشته است. این افزایش در کشش نشان می دهد که مردم در مورد تورم صحبت می کنند و زیاد گوش می دهند. چگونه این زندگی ما را به عنوان مصرف کنندگان و سرمایه گذاران تحت تأثیر قرار می دهد؟

ما می دانیم که تورم هزینه زندگی را افزایش می دهد ، اما بر بازار سهام نیز تأثیر می گذارد.

• قیمت سهام چگونه به تورم واکنش نشان می دهد؟داده های تاریخی متناقض است. عوامل شامل چرخه اقتصادی فعلی ، منطقه جغرافیایی و سطح ریسک است.
• دوره های بالا تورم می تواند گزارش های درآمد را افزایش دهد زیرا ارزش یک دلار پایین تر است.
• نرخ واقعی بازده می تواند به شما در تجزیه و تحلیل سود تنظیم شده برای تورم کمک کند.
• اوراق بهادار با درآمد ثابت مانند اوراق قرضه ، بازارهای پول و CD ها بیشترین تحمل تورم را دارند.
• ماندن در بازار طولانی مدت با یک نمونه کارها متنوع ، به سرمایه گذاران فرصت بسیار بالاتری برای حفظ (یا رشد) ارزش دارایی خود در میان تورم ، به ویژه در مقایسه با حساب های نقدی و پس انداز می دهد.

چگونه می توان گفت که تورم زیاد است

شاخص های بی شماری از تورم وجود دارد ، اما ساده ترین گزارش گزارش شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) از دفتر آمار کار ایالات متحده است. قیمت همه موارد در آوریل 2021 0. 8 درصد افزایش یافته است. این ترکیبات برای افزایش 12 ماهه 4. 2 درصد.

آیا قیمت سهام با تورم افزایش می یابد؟بستگی دارد

داده های تاریخی در مورد قیمت سهام و بازده سرمایه گذاری در دوره های تورم بالا متناقض است. این بستگی به این دارد که سرمایه گذاری ها از کجا هستند ، چه میزان ریسک درگیر است و دوره تورم در چه بخشی از چرخه اقتصادی قرار دارد. از Q2 2021 ، ایالات متحده در مرحله میانی چرخه گسترش اقتصادی است ، این بدان معنی است که رشد استانتظار می رود تا زمان انقباض نهایی ادامه یابد (یک رکود اقتصادی).

قیمت سهام در هنگام تورم نیز به شرکتی که سهام نشان می دهد بستگی دارد.

برخی از شرکت ها با تورم خوب هستند. مشاغلی که این امتیاز را دارند که قیمت خود را به طور همزمان با تورم افزایش دهند ، تأثیر کمتری در خط پایین خود دارند. حتی در این صورت ، درآمد بالاتر وقتی تورم نگه می دارد ، ارزش آن را به دست نمی آورد (زیرا یک دلار ارزش کمتری دارد) ، اما این تعداد در گزارش های درآمد بسیار زیبا به نظر می رسد. همه شرکتی از افزایش قیمت های خود برخوردار نیستند ، در این صورت درآمد به نظر نمی رسد خوب باشد.

حتی وقتی قیمت سهام یک شرکت ثابت بماند یا افزایش یابد ، ارزش اصلی آن سهم می تواند باریک تر باشد.

به این روش فکر کنید. فقط به این دلیل که قیمت لوله خمیردندان با تورم افزایش می یابد ، لزوماً به معنای قیمت سهام نیز نیست. غالباً ، شما در جایی که سهم شما در شرکت یکسان است ، "کمتر برای بیشتر" می گیرید ، اما ارزش این شرکت نیست.

اوراق بهادار درآمد محور مانند سهام سود سهام در دوره های تورم مستعد ابتلا به نوسانات است. این می تواند به معنای پایین آمدن قیمت و در نهایت نرخ کندتر رشد برای سهام با سود سهام بالا باشد.

وقتی تورم کاهش می یابد ، درآمد شرکت های عمومی نیز انجام می شود

از نظر تاریخی ، نرخ تورم برای همیشه بالا نمی ماند ، اما دشوار است که بگوییم بررسی و تعادل اقتصادی چه مدت دوام خواهد داشت. درآمد و درآمد در شرکت های معامله شده عمومی تمایل به کاهش تورم دارد.

به یاد داشته باشید که چگونه در مورد گزارش های درآمد متورم صحبت کردیم؟پس از تورم اقتصادی ، این معیارهای درآمد و درآمد دیگر تورم نمی شوند. با این حال ، لزوماً برابر با ضرر در ارزش نیست زیرا کاهش تورم به این معنی است که دلار دورتر می شود.

با نگاهی به "بازده واقعی" برای کمک به ما در درک نحوه انجام سرمایه گذاری در هنگام تورم

بازده واقعی درصد سود سالانه سهام برای تورم تعدیل شده است. به جای اینکه به بازده واقعی نگاه کنید ، که ممکن است درصد بالاتری باشد ، می توانید تورم را تنظیم کنید تا ببینید که بازار واقعاً چگونه کار می کند.

معادله برای نرخ واقعی بازده

تورم بیشترین تأثیر را بر اوراق بهادار درآمد ثابت دارد

دوره های تورم بالا در حال حاضر بر ارزش یک دلار تأثیر منفی می گذارد. این بدان معناست که اوراق بهادار با درآمد ثابت باعث احساس چیزها می شوند. اوراق بهادار با درآمد ثابت عبارتند از:

• اوراق قرضه
• گواهی سپرده (CD)
• بازارهای پول
• اشتراکات دلخواه

غالباً افراد بازنشستگی از این نوع اوراق بهادار نرخ ثابت درآمد دریافت می کنند. وقتی این درآمد به دست آورد ، تورم می تواند به قدرت خرید آن حفر شود. در نهایت ، این به معنای دریافت ارزش کمتری برای همان حق بیمه است.

در این حالت ، نگه داشتن برخی از دارایی ها در سهام حتی در سنین بالاتر نوعی محافظت از این است-یا جبران خطری که اوراق بهادار با درآمد ثابت در مواقع تورم بالا تحمل می کند.

چرا سهام فناوری در هسته فروش تورم است؟

سرمایه گذاران حق بیمه اغلب نگران بازده کوتاه مدت هستند. از آنجا که نوسانات در هنگام تورم ذاتی است ، چشم انداز بازده متوسط به نظر می رسد.

وی گفت: "این واقعیت که تورم و نرخ بهره در حال افزایش است ، من فکر می کنم باید تشخیص دهیم که بازده به طور کلی در بازار سهام ایالات متحده از این نقطه بسیار متوسط و شاید بی ثبات در مقایسه با آنچه که ما به ویژه در 12 سال گذشته از آن لذت بردیم15 ماه. "- ابی جوزف کوهن ، استراتژیست ارشد سرمایه گذاری در گلدمن ساکس

چگونه دولت از نرخ بهره برای مدیریت بازار سهام و اقتصاد در دوره های بالا تورم استفاده می کند

فدرال رزرو نرخ بهره آمریکا را کنترل می کند. آنها از این نرخ بهره به عنوان ابزاری برای مبارزه با رویدادهای اقتصادی مانند تورم استفاده می کنند.

با افزایش نرخ بهره کوتاه مدت ، وام گرفتن پول گران تر می شود. این روش فدرال برای حذف سرمایه اضافی از بازار سهام است.

چرا این کار می کند؟از آنجا که تورم توسط "دلارهای زیادی که کالاهای کمی را تعقیب می کنند" تعریف شده است. این به عنوان تورم تقاضا-کشویی شناخته می شود. هنگامی که فدرال رزرو پول را از اقتصاد خارج می کند ، آنها نیز از بازار سهام پول می گیرند ، که به کاهش قیمت مصرف کننده کمک می کند.

نرخ بهره کوتاه مدت در اوایل سال 2021 کاهش یافت اما دوباره شروع به افزایش می کند.

پرتفوی خوب تورم آب و هوا بهتر

"ما نمی دانیم تورم بالاتر موقت یا ماندگار است ، بنابراین داشتن یک نمونه کارها متنوع ، که می تواند در محیط های مختلف بازار نگه داشته شود ، مهم است."- راشل سانبورن لارنس ، برنامه ریز مالی برای Ellevest

چگونه سبد سرمایه گذاری خاص شما در مواقع تورم بالا کرایه می شود؟این بستگی به این دارد که شما در چه کشوری زندگی می کنید (زیرا سیاست پولی یک عامل عظیم است) و همچنین توانایی شما در محافظت از.

حصار به معنای استفاده از استراتژی های سرمایه گذاری جایگزین برای جبران ریسک خود در دوره های بی ثبات است. همه افراد پول یا دانش کافی برای محافظت از آنها ندارند ، اما مواردی که انجام می دهند حتی در هنگام مبارزه با بازار سهام ، ارزش خود را حفظ می کنند.

علیرغم فروش عمده از ترس تورم ، تورم به خودی خود دلیل خروج از مواضع شما نیست. در حقیقت ، دارایی های متنوع شما احتمالاً هنگام سرمایه گذاری آنها در مقایسه با صرفه جویی در آنها به عنوان پول نقد یا معادل پول ، ارزش دلار خود را در دوره های تورم بالا حفظ می کنند. همین مورد را نمی توان برای حساب های پس انداز با بازده بالا گفت ، به ویژه هنگامی که نرخ بهره فدرال درصد سالانه را به نرخ بسیار کمتری باز می کند.

به طور خلاصه ، اگر می خواهید پول شما از زمان خودداری کند ، سرمایه گذاری معقول است.

خط پایین

تورم پس از دوره بحران ، اقتصاد بهبودی را نشان می دهد. به نوعی ، مانند نور در انتهای یک تونل است. اما دانستن اینکه نرخ تورم بالا به چه زمانی پایان می یابد دشوار است ، زیرا این دوره ها می توانند طولانی یا کوتاه باشند.

با متنوع سازی سبد سهام بورس و تنظیم ریسک خود مطابق با افق زمانی خود ، بهتر به آب و هوا بیشتر رویدادهای اقتصادی - از جمله تورم ، مجهز خواهید شد.

توسط راشل کاری

راشل کوری نویسنده و روزنامه نگار مستقر در پنسیلوانیا است که در مورد همه چیز مالی صحبت می کند. او دوست دارد با انسان سازی آنها به اعداد معنی دهد. می توانید با او در توییتر در writingsofrach ارتباط برقرار کنید.

مطالب فوق ارائه شده و پرداخت شده توسط عموم و فقط برای اهداف اطلاعاتی عمومی است. در نظر گرفته نشده است که مشاوره سرمایه گذاری یا هر نوع مشاوره حرفه ای دیگری را تشکیل دهد و نباید به این ترتیب اعتماد کرد. قبل از اقدام بر اساس هرگونه اطلاعاتی ، ما شما را تشویق می کنیم تا با متخصصان مناسب مشورت کنید. ما هیچ شخص ثالثی را که در مقاله ارجاع شده است تأیید نمی کنیم. نظرات بازار و اقتصادی بدون اطلاع قبلی در معرض تغییر است و ممکن است هنگام ارائه در اینجا به موقع باشد. استنباط نکنید یا فرض نکنید که هیچ اوراق بهادار ، بخش ها یا بازارهایی که در این مقاله شرح داده شده است سودآور بوده یا سودآور خواهد بود. کارایی گذشته ضمانتی برای نتایج آینده نیست. احتمال ضرر وجود دارد. نتایج عملکرد تاریخی یا فرضی فقط برای اهداف مصور ارائه شده است.

• اشتراک گذاری
• از طریق فیس بوک به اشتراک بگذارید
• از طریق توییتر به اشتراک بگذارید
• از طریق LinkedIn به اشتراک بگذارید
• از طریق نامه به اشتراک بگذارید

محصولات

منابع

لینک های سریع

با ما تماس بگیرید

پیشینه این شرکت را در BrokerCheck Finra بررسی کنید.

© کپی رایت 2022 Public Holdings ، Inc. کلیه حقوق محفوظ است.

داده های بازار توسط Xignite.

خدمات کارگزاری برای اوراق بهادار ثبت شده در ایالات متحده ، با استفاده از Open to Public Investing ، Inc. ("باز برای سرمایه گذاری عمومی") ، یک کارگزار ثبت شده و عضو FINRA & SIPC ، به مشتریان خودگردان ارائه می شود. اطلاعات اضافی در مورد کارگزار خود را می توانید با کلیک بر روی اینجا پیدا کنید. برای سرمایه گذاری عمومی باز است یک شرکت تابعه کاملاً متعلق به شرکت های عمومی هلدینگز ، شرکت ("منابع عمومی"). این یک پیشنهاد ، درخواست پیشنهاد یا مشاوره برای خرید یا فروش اوراق بهادار یا افتتاح حساب کارگزاری در هر حوزه قضایی نیست که در آن برای سرمایه گذاری عمومی ثبت نشده باشد. محصولات اوراق بهادار ارائه شده توسط سرمایه گذاری عمومی برای سرمایه گذاری عمومی بیمه نشده اند. شرکت پاکسازی Apex ، شرکت پاکسازی ما ، بیش از حد معمول SIPC پوشش بیمه ای اضافی دارد. اطلاعات اضافی را می توان در اینجا یافت.

خدمات کارگزاری برای دارایی های جایگزین موجود در ملاء عام توسط Dalmore Group ، LLC ("Dalmore") ، عضو FINRA & SIPC ارائه می شود."دارایی های جایگزین" ، همانطور که این اصطلاح در ملاء عام استفاده می شود ، اوراق بهادار سهام عدالت است که طبق آیین نامه A قانون اوراق بهادار سال 1933 (به عنوان اصلاح شده) صادر شده است ("آیین نامه A"). این محتوا مشاوره سرمایه گذاری نیست. این سرمایه گذاری ها سوداگرانه هستند ، شامل خطرات قابل توجهی (از جمله نقص و از بین رفتن اصلی) هستند و FDIC یا SIPC بیمه نمی شوند. دارایی های جایگزین خریداری شده بر روی سکوی عمومی در حساب کارگزاری سرمایه گذاری عمومی برگزار نمی شود و توسط خریدار خودآگاه هستند. صادرکنندگان این اوراق بهادار ممکن است وابسته به عموم باشند ، و ممکن است در هنگام خرید یا فروش دارایی های جایگزین ، هزینه های عمومی (یا یک شرکت وابسته) را بدست آورند. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد خطرات و تضاد منافع ، به این افشای مراجعه کنید. یکی از وابسته های عمومی ممکن است "آزمایش آبها" باشد و با در نظر گرفتن ارائه اوراق بهادار تحت ردیف 2 آیین نامه A. هیچ پول یا ملاحظه دیگری درخواست نمی شود و در صورت ارسال پاسخ ، پذیرفته نمی شود. هیچ پیشنهادی برای خرید اوراق بهادار قابل قبول نیست و هیچ بخشی از قیمت خرید را نمی توان دریافت کرد ، تا زمانی که بیانیه ارائه شده به SEC توسط SEC واجد شرایط باشد. هرگونه پیشنهاد ممکن است بدون تعهد و تعهد از هر نوع ، در هر زمان قبل از اطلاع از پذیرش پس از تاریخ صلاحیت توسط SEC یا همانطور که در مطالب ارائه شده مربوط به فرصت سرمایه گذاری ارائه شده است ، در صورت استفاده ، پس گرفته یا ابطال شود. نشانه ای از علاقه به خرید اوراق بهادار شامل هیچ تعهدی و تعهد به هیچ وجه نیست.

خدمات اجرای و نگهداری ارزهای دیجیتال توسط Apex Crypto LLC (ID NMLS 1828849) از طریق قرارداد مجوز نرم افزار بین Apex Crypto LLC و Public Crypto LLC ارائه می شود. Apex Crypto یک کارگزار-فروشنده ثبت شده یا عضو SIPC یا FINRA نیست. ارزهای دیجیتال اوراق بهادار نیستند و FDIC یا SIPC بیمه نمی شوند. Apex Crypto دارای مجوز فعالیت تجاری ارز مجازی توسط وزارت خدمات مالی ایالت نیویورک است. لطفاً اطمینان حاصل کنید که قبل از معامله، خطرات موجود را کاملاً درک کرده اید: افشای حقوقی، Apex Crypto.

Dalmore و Apex Crypto, LLC به هیچ یک از شرکت های تابعه Public Holdings وابسته نیستند.

تجارت بدون کمیسیون سهام و ETF به کمیسیون‌های 0 دلاری برای حساب‌های کارگزاری نقدی شخصی خودگردان باز برای سرمایه‌گذاری عمومی اشاره دارد که اوراق بهادار ثبت شده در فهرست ایالات متحده را به صورت الکترونیکی در طول ساعات معاملاتی منظم معامله می‌کنند. به خاطر داشته باشید که سایر کارمزدها مانند کارمزدهای نظارتی، هزینه های اشتراک Premium، کمیسیون معاملات در طول ساعات طولانی معاملات، کارمزد انتقال سیم، و کارمزد صورتحساب کاغذی ممکن است برای حساب کارگزاری شما اعمال شود. لطفاً برای کسب اطلاعات بیشتر به جدول کارمزد سرمایه گذاری عمومی باز مراجعه کنید.

سهام کسری خارج از عمومی نقدینگی ندارند و قابل انتقال نیستند. برای توضیح کامل شرایط، محدودیت‌ها و محدودیت‌های مرتبط با سهام کسری، برای اطلاعات بیشتر به افشای سهام کسری ما مراجعه کنید.