چگونه می توان در معاملات حرکت با خطرات مقابله کرد؟رویکرد چند عاملی را برای بازده پایدار در نظر بگیرید

  • 2022-08-15

شارما بیش از 18 سال تجربه در تجارت ، نمونه کارها و مدیریت سرمایه گذاری دارد. وی در ایجاد استراتژی های بی طرف بازار در هند ، ایالات متحده ، برزیل و کره نقش مؤثر داشته است. در نقش قبلی خود ، او رئیس تجارت انرژی در Futures First بود. در حال حاضر ، وی مدیر (استراتژی) در مشاوران ESTEE و رئیس سرمایه گذاری در Gulaq ، بخشی از گروه Estee است.

خلاصه

  • ABC کوچک
  • ABC طبیعی
  • ABC بزرگ

تعقیب روند و همگام بودن با آن ، ماهیت اساسی انسان است. انجام همین کار با بازار سهام نیز ایده ای جالب است. وقتی با روند بازار سوار می شویم ، این استراتژی به عنوان سرمایه گذاری حرکت می شود. این یک استراتژی است که شما با این انتظار که همچنان در حال افزایش است ، در یک سهام در حال افزایش سرمایه گذاری می کنید.

مشاوران مالی نیز با ارائه اوراق بهادار حرکت ، از این روند عبور کرده اند. اگرچه این استراتژی ممکن است در ابتدا وسوسه انگیز به نظر برسد ، اما باید خطرات مرتبط با سرمایه گذاری حرکت و نحوه مدیریت این خطرات را نیز در نظر گرفت.

در این مقاله شما را در مورد خطرات سرمایه گذاری حرکت ، چگونگی برخورد با این خطرات با رویکرد پایدار چند عاملی و تجزیه و تحلیل داده های صندوق های مختلف حرکت ، راهنمایی می کند.

سرمایه گذاری حرکت چیست؟سرمایه گذاری حرکت در هنگام خرید آن دسته از سهام است که در شش ماه و دوازده ماه گذشته حرکات قیمت رو به بالا را نشان داده اند. پدیده اصلی سرمایه گذاری حرکت این است که این روند ادامه خواهد یافت ، خواه صعودی یا نزولی.

ریسک های موجود در حرکت یکی از مهمترین خطرات مرتبط با حرکت ، نوسانات بالایی است.

نوسانات به معنای نرخی است که در آن قیمت تغییر می کند. شما هر زمان که در یک استراتژی متمرکز سرمایه گذاری کنید ، تمام تخم های خود را در یک سبد قرار می دهید. در سرمایه گذاری حرکت ، شما با توجه به تنها یک عامل ، یعنی حرکت ، پول خود را در مورد موفقیت سهام در نظر می گیرید.

یکی از نقل قول های مشهور وارن بوفه ، "فقط وقتی جزر و مد بیرون می رود آیا می فهمید که چه کسی برهنه شنا کرده است."این نقل قول کاملاً متناسب با سرمایه گذاری حرکت است.

به عنوان مثال ، شما یک صندوق حرکت خریداری می کنید که در شرکت ها در 6 ماه گذشته حرکات قیمت رو به بالا را نشان می دهد. در اینجا ، شما انتظار دارید که روند صعودی برای مدت زمان طولانی تر ادامه یابد.

پس از سرمایه گذاری ، اگر قیمت به سمت بالا ادامه یابد ، احتمالاً از بازده بالاتر بهره مند می شوید. اگرچه ، اگر قیمت سهام صاف باشد ، این صندوق بازده ضعیفی خواهد داشت.

در بدترین سناریو ، اگر قیمت سهام کاهش یابد ، به دلیل وابستگی شما به حرکت ، احتمالاً با ضررهای بزرگی روبرو خواهید شد.

در دوره ای از روند نزولی ، سرمایه گذاران نسبت به سهام خود که در آن سرمایه گذاری کرده اند احساس شک و تردید می کنند و فقط با توجه به حرکات قیمت. اگر سهام برای مدت زمان طولانی تر ، برخلاف انتظارات ، سرمایه گذاران دست خود را از مبلغی مرتب و مرتب بشویید.

چگونه با خطرات مقابله کنیم؟برای مقابله با خطرات مرتبط با سرمایه گذاری حرکت ، می توانید منابع خود را متنوع کنید.

الف) یکی از راه های متنوع سازی منابع خود ، انتخاب صندوق است که چندین عامل را در نظر می گیرد.

این نوع صندوق چند عاملی سهام را بر اساس عواملی مانند حرکت ، کم حجم ، کیفیت ، ارزش و غیره انتخاب می کند.

به طور عمده ، دو روش برای ساخت یک استراتژی چند عاملی وجود دارد. یک راه با دادن وزن برابر به تمام عوامل در نظر گرفته شده است.

ب) راه دوم شناسایی رژیم فعلی بازار و اختصاص وزن بیشتر به عواملی است که احتمالاً در رژیم فعلی بازار کار می کنند.

الگوریتم های اختصاصی مبتنی بر هوش مصنوعی/ML ما به این تصویری وارد می شوند که عوامل اصلی اقتصاد کلان مانند نرخ ارز ، تورم ، نرخ بهره و قیمت کالاهای اساسی را در نظر می گیرد و بیشتر برای شناسایی رژیم فعلی بازار و تأکید بر آن عواملی که براساس مهم هستندوضعیت فعلی بازار

سهام موجود در وجوه پس از تجزیه و تحلیل همه این عوامل اساسی گنجانده شده است.

مزایای رویکرد چند عاملی از بیش از هزاران پرتفوی سرپوشیده ذکر شده در سیستم عامل های مختلف ، ما 30 صندوق را که به عنوان صندوق های حرکت طبقه بندی می شوند ، تجزیه و تحلیل کردیم.

اگر به عملکرد چهار پرتفوی محبوب ترین حرکت نگاه کنید ، آنها بازدهی را در حداکث ر-5. 7 ٪ تا 4. 47 ٪ حداکثر ایجاد کرده اند.

بیایید به حداکثر ، حداقل و میانگین بازده 30 اوراق بهادار حرکت بپردازیم.

حداکثر بازده - حداقل 11. 3 ٪ بازده - 21. 7 ٪ میانگین بازده - 1. 72 ٪

علاوه بر این ، 16 از 30 پرتفوی حرکت ، بازده منفی دادند. و 4 پرتفوی حرکت زیر 10 ٪ بازگشتند. فقط دو پرتفوی حرکت وجود داشت که بیش از 10 ٪ بازده داشتند.

3 پرتفوی محبوب ترین حرکت در طی 6 ماه گذشته به طور متوسط 4. 7 ٪ بازده داده اند. در مقایسه ، 3 پرتفوی برتر چند منظوره در طی 6 ماه گذشته به طور متوسط 12 ٪ بازده داده اند. این اعداد از مزیت پایدار که پرتفوی های چند عاملی ایجاد می کنند ، به نمایش می گذارند.

وجوهی که بر اساس یک عامل واحد مانند حرکت وجود دارد ممکن است در هنگام کار عامل بهتر باشد. با این حال ، احتمالاً در دراز مدت به کارآموزی کم می شود.

رویکرد چند عاملی به شما کمک می کند تا دارایی های خود را متنوع کنید و در نهایت بازده پایدار را در طولانی مدت تولید کنید.

نتیجه گیری عملکرد وجوه حرکت به یک عامل واحد بستگی دارد. بزرگترین اشکال وجوه حرکت ، عدم تنوع و بی ثباتی بازده است.

اگر می خواهید برای مدت زمان طولانی بازده پایدار ایجاد کنید ، ایده بهتر این است که صندوق های چند عاملی را در نظر بگیرید.

(سلب مسئولیت: توصیه ها ، پیشنهادات ، دیدگاه ها و نظرات داده شده توسط متخصصان خودشان هستند. اینها نمایانگر دیدگاه های زمان اقتصادی نیستند)

(سلب مسئولیت: عقاید بیان شده در این ستون درباره نویسنده است. حقایق و عقاید بیان شده در اینجا بازتاب نظرات www. economictimes. com نیست.)

اخبار بیشتر را بخوانید

(آنچه در حال حرکت Sensex و Nifty آخرین اخبار بازار ، نکات مربوط به سهام و مشاوره تخصصی در مورد Etmarkets است. همچنین ، Etmarkets. com اکنون در تلگرام است. برای سریعترین هشدارهای خبری در بازارهای مالی ، استراتژی های سرمایه گذاری و هشدارهای سهام ، مشترک در فیدهای تلگرام ما.)

برای دریافت به روزرسانی های روزانه بازار و اخبار تجاری زنده ، برنامه اخبار اقتصادی تایمز را بارگیری کنید.

برچسب ها

ثبت دیدگاه

مجموع دیدگاهها : 0در انتظار بررسی : 0انتشار یافته : ۰
قوانین ارسال دیدگاه
  • دیدگاه های ارسال شده توسط شما، پس از تایید توسط تیم مدیریت در وب منتشر خواهد شد.
  • پیام هایی که حاوی تهمت یا افترا باشد منتشر نخواهد شد.
  • پیام هایی که به غیر از زبان فارسی یا غیر مرتبط باشد منتشر نخواهد شد.