استخر نقدینگی - مزایا ، اهمیت و نحوه عملکرد آن چیست؟

استخرهای نقدینگی (LP) ستون فقرات مبادلات رمزنگاری غیر متمرکز را تشکیل می دهند. آنها برای تسهیل تجارت غیرمتمرکز ، وام و بسیاری از کارکردهای دیگر که بر اساس الگوریتم blockchain ساخته شده است ، استفاده می شود. کاربران استخرهای نقدینگی به منظور ایجاد بازار نشانه های LP را ارائه می دهند. در عوض ، آنها از معاملات انجام شده در استخرها ، هزینه معاملات را بدست می آورند.

چندین مبادله رمزنگاری وجود دارد که عملیات آنها کاملاً مبتنی بر استخرهای نقدینگی است ، به عنوان مثال ، Uniswap ، Balancer ، Curve و غیره.

استخر نقدینگی چیست؟

استخر نقدینگی رمزنگاری (CLP) به مجموعه ای از نشانه هایی که در یک قرارداد هوشمند قفل شده اند ، اشاره دارد. استخرهای نقدینگی هسته اکوسیستم مالی غیر متمرکز (DEFI) را تشکیل می دهند. آنها در تسهیل وام های غیرمتمرکز و تجارت در مبادلات مختلف رمزنگاری کمک می کنند.

هدف اصلی استخر نقدینگی حذف مسائل مربوط به بازارهای غیرقانونی است که توسط سیستم های متمرکز اداره می شوند. به کاربران استخرهای نقدینگی بخشی از هزینه های معاملاتی بر اساس درصد بودجه مایع که برای استخرها ارائه می دهند ، ارائه می شود.

استخرهای نقدینگی چگونه کار می کنند؟

در اینجا مراحل نشان می دهد که چگونه استخرهای نقدینگی رمزنگاری کار می کنند:

• مرحله 1: دو توکن یا ارز رمزنگاری یک استخر نقدینگی را تشکیل می دهند ، به عنوان مثال ، اتریوم و بیت کوین.
• مرحله 2: خالق این استخر قیمت اولیه هر دارایی را مشخص می کند. گفته می شود ، اگر این ارزش با قیمت بازار جهانی رمزنگاری مطابقت نداشته باشد ، LP ها می توانند پول خود را از دست بدهند.
• مرحله 3: ارائه دهندگان نقدینگی بیشتر در حالی که اطمینان حاصل می کنند که ارزش نشانه ها مطابق با قیمت بازار آنها است ، به استخر اضافه می کنند.
• مرحله 4: الگوریتم قیمت گذاری قیمت دارایی را تنظیم می کند در حالی که CLP از مبادلات توکن پشتیبانی می کند. این مقدار را می توان با استفاده از روشهای فردی آن با هر استخر نقدینگی مشخص کرد.
• مرحله 5: صرف نظر از اندازه تجارت ، الگوریتم AMM اطمینان می دهد که نقدینگی کافی وجود دارد.
• مرحله ششم: قیمت استخر با نسبت توکن مشخص می شود. به عنوان مثال ، اگر کسی BTC را از استخر BTC/ETH خریداری کند ، حجم ETH افزایش می یابد ، که این امر بر قیمت هر دو نشانه رمزنگاری تأثیر می گذارد.
• مرحله 7: تعدیل قیمت کلی براساس مبلغی که هزینه شده است و میزان تغییر استخر آن خواهد بود. گفته می شود ، استخرهای با اندازه بزرگ تغییرات قیمت کمتری دارند.
• مرحله 8: کاربران استخر از هزینه معامله ای استفاده می شوند که برای پرداخت ارائه دهندگان نقدینگی استفاده می شود. با این حال ، این اتهامات در استخر سرمایه گذاری مجدد می شود که به افزایش ارزش نشانه ها و گسترش استخر کمک می کند.

مزایای استخرهای نقدینگی رمزنگاری

اینها چند فوایدی است که با استخرهای نقدینگی رمزنگاری به وجود می آید:

• استخر نقدینگی رمزنگاری با فعال کردن معاملات مستقیم با قیمت واقعی بازار ، بدون دردسر تجارت DEX ایجاد می کند.
• CLP ها افراد را قادر می سازد نقدینگی را ارائه دهند و از دارایی های دیجیتالی خود پاداش ، بهره یا درصد درصدی دریافت کنند.
• CLP به معامله گران اجازه می دهد بدون ترس از ضرر به دلیل مشکلات نقدینگی ، دارایی های دیجیتالی را خریداری و بفروشند.
• LP ها از قراردادهای هوشمند که قابل مشاهده است ، استفاده می کند. در نتیجه ، جزئیات حسابرسی شفاف باقی مانده است.

چرا استخرهای نقدینگی رمزنگاری مهم هستند؟ r

معامله گران باتجربه ای که دارایی های دیجیتالی را در فضای رمزنگاری خریداری و فروخته اند ، خطر ورود به بازاری را دارند که دارای نقدینگی کم است. در مورد رمزنگاری که دارای سرمایه کمتری در بازار است ، لغزش نگرانی است که باید در زمان خروج یا ورود به تجارت در نظر گرفته شود.

لغزش به تفاوت بین قیمت تخمین زده شده تجارت و ارزش تجارت در آن اشاره دارد. لغزش ها در هنگام نوسانات زیاد در بازار متداول هستند.

گفته می شود ، نقدینگی پایین می تواند منجر به افزایش لغزش شود و قیمت معاملات نهایی می تواند با حاشیه قابل توجهی از قیمت سفارش اولیه بازار فراتر رود. علاوه بر این ، اگر نقدینگی کافی برای تجارت وجود نداشته باشد ، کاربران قادر به تبادل نشانه های خود نخواهند بود. اینجاست که استخر نقدینگی به نجات می رسد. آنها با ارائه قراردادهای هوشمند به حفظ سیستم های مالی DEX کمک می کنند. این قراردادها حاوی نشانه های رمزنگاری قفل شده است که توسط کاربران این سیستم عامل تهیه شده است. این نقدینگی پایدار در اکوسیستم Defi را تضمین می کند ، که کاربران را قادر می سازد تا به راحتی نشانه ها را در مبادلات خریداری و بفروشند.

نقش استخرهای نقدینگی رمزنگاری در Defi چیست؟

CLP ها نقش بسیار مهمی در مبادلات غیر متمرکز (DEXS) دارند. آنها سرعت ، راحتی و نقدینگی را به اکوسیستم مالی غیرمتمرکز ارائه می دهند. کاربران می توانند از مکانیسم استخر نقدینگی برای جمع آوری دارایی های خود در قالب قراردادهای هوشمند در DEX استفاده کنند. این امر نقدینگی دارایی را به معامله گران ارائه می دهد و آنها را قادر می سازد بین ارزهای مختلف مبادله کنند.

بر خلاف مبادلات متمرکز ، DEX ها از برنامه رایانه ای AMM (سازندگان بازار خودکار) بهره می برند. این برنامه به هر کسی اجازه می دهد با واریز Cryptocurrency به یک استخر نقدینگی ، بازار را در یک مبادله غیرمتمرکز ایجاد کند.

قبل از معرفی AMMS ، نقدینگی رمزنگاری مسئله ای برای DEXS بود. DEXS یک رابط پیچیده داشت و تعداد معامله گران نیز کم بود. در نتیجه ، پیدا کردن افراد کافی که مایل به تجارت منظم بودند ، آسان نبود.

با این حال ، پس از ورود AMMS به بازار ، آنها با تشکیل استخرهای نقدینگی و ایجاد انگیزه در اختیار ارائه دهندگان برای تأمین چنین استخر با دارایی ها بدون مشارکت هرگونه واسطه ، مسئله نقدینگی کم را حل کردند. تجارت در مبادلات مالی غیرمتمرکز به دلیل نقدینگی زیاد مرتبط با استخرهای نقدینگی ، اکنون ساده و آسان شده است.

حرف آخر

استخرهای نقدینگی یکی از اصلی ترین فناوری های اکوسیستم Defi در حال حاضر است. رشد آنها نشان دهنده چشم انداز مثبت برای Defi و cryptocurrency است. CLP ها می توانند فضای رمزنگاری را برای بیشتر مصرف کنندگان باز کرده و نگرانی های مربوط به نوسانات در بازار رمزنگاری را از بین ببرند.

متداول

جواب: در اینجا برخی از بهترین موارد استفاده از استخرهای نقدینگی وجود دارد: • نقدینگی استخراج/بازده کشاورزی • حاکمیت کارآمد • ترانزیت ، که شامل طبقه بندی دارایی های مالی بر اساس خطرات و بازده آنها است.• ذوب شده دارایی های مصنوعی

ANS: خطرات مرتبط با استخرهای نقدینگی به شرح زیر است: • خطرات دسترسی: این احتمال وجود دارد که توسعه دهندگان ممکن است دسترسی مدیر را در کد قرارداد هوشمند داشته باشند. آنها می توانند از آن برای تغییر مقررات استخر یا انجام فعالیت های مخرب استفاده کنند.• خطرات ضرر موقت: هنگامی که شخص نقدینگی را به هر AMM ارائه می دهد ، احتمال ایجاد ضرر موقت وجود دارد. علاوه بر این دو ، باید از خطرات مبتنی بر قرارداد هوشمند آگاه باشید.

پاسخ: در اینجا برخی از محدودیت‌های عمده استخرهای نقدینگی وجود دارد: امکان کلاهبرداری (کلاهبرداری‌های خروج از کشور، قالیبافی‌ها و غیره) امکان هک کردن سوء استفاده‌ها به دلیل استانداردهای امنیتی پایین‌تر، قرار گرفتن در معرض ضررهای دائمی

پاسخ: استخرهای نقدینگی مستعد از دست دادن دائمی هستند. اگر نسبت توکن های سپرده گذاری شده در یک استخر نقدینگی به دلیل نوسانات قیمت بازار ناهموار شود، این می تواند ضرر قابل توجهی برای سرمایه گذار داشته باشد. از این فقدان به عنوان زیان ناپایدار یاد می شود.

قبل از اینکه بری…

• به دنبال وام های شخصی فوری 🚀 24*7 در هر کجا و هر زمان هستید؟وام های شخصی تا سقف 20 میلیون روپیه با شروع 9. 9٪ در روز دریافت کنید. اکنون برنامه Navi را نصب کنید!
• یا، شاید به دنبال خرید آن خانه ای هستید که به آن چشم دوخته اید 🏠 و به وام تا سقف 5 کرور روپیه نیاز دارید. اکنون برنامه Navi را نصب کنید و فوراً تأییدیه اصلی را دریافت کنید!شروع نرخ بهره از 8. 39 درصد در روز.
• در مورد یک بیمه درمانی مقرون به صرفه 👨‍⚕️ که از حق بیمه ماهانه فقط ۲۳۵ روپیه شروع می شود، چطور؟اکنون برنامه Navi را نصب کنید و در کمتر از 2 دقیقه خط مشی خود را دریافت کنید.
• در عوض، بخواهید پس انداز خود را عملی کنید و سفر سرمایه گذاری خود را آغاز کنید 💸 اما زمانی برای تحقیق ندارید. اکنون با Navi Nifty 50 Index Fund سرمایه گذاری کنید، عقب بنشینید و از 50 شرکت برتر کسب درآمد کنید.

سلب مسئولیت: محصولات کریپتو و NFTها غیرقانونی هستند و می توانند بسیار خطرناک باشند. ممکن است هیچ رجوع نظارتی برای ضرر و زیان ناشی از چنین معاملاتی وجود نداشته باشد.

سرمایه‌گذاری‌های صندوق سرمایه‌گذاری متقابل در معرض خطرات بازار است، تمام اسناد مربوط به طرح را به دقت بخوانید.

این مقاله بر اساس داده‌های داخلی، اطلاعات در دسترس عموم و سایر منابعی که قابل اعتماد هستند تهیه شده است. اطلاعات موجود در این مقاله فقط برای مقاصد عمومی است و افشای کامل تمام واقعیت های مادی نیست. این نباید به عنوان توصیه سرمایه گذاری به هیچ طرف تلقی شود. این مقاله کامل بودن یا صحت اطلاعات را تضمین نمی کند و کلیه تعهدات، ضررها و خسارات ناشی از استفاده از این اطلاعات را رد می کند. خوانندگان در قبال هر تصمیمی که بر اساس این ماده اتخاذ می شود کاملاً مسئول/مسئول هستند.