سفارش حد مجاز معامله ای است که پس از رسیدن به قیمت توقف مشخص یا شکسته شدن آن، یک سفارش محدود را آغاز می کند. سفارش توقف حد یک معامله دو قسمتی است که از دو قیمت تشکیل شده است که البته قیمت توقف و قیمت حد است. قیمت توقف شروع قیمت مشخص شده برای معامله و قیمت حدی قیمت خارج از قیمت هدف معامله است. هنگامی که یک دارایی به قیمت توقف رسید، دستور محدود آغاز می شود. این نوع تجارت عموماً برای کاهش ریسک استفاده می‌شود، زیرا به معامله‌گر یک بازه زمانی خاص و کنترل کامل بر زمان اجرای معامله می‌دهد.
چگونه یک سفارش محدودیت توقف کار می کند
هنگامی که معامله گر یک قیمت توقف و یک قیمت محدود را تعیین کرد، اکنون می تواند منتظر عملکرد دارایی انتخابی خود بماند تا ببیند آیا سفارش انجام می شود یا خیر. پس از رسیدن به قیمت توقف، دستور توقف محدود به یک سفارش محدود با گزینه خرید یا فروش در قیمت محدود تبدیل می شود. دلیل ترکیب یک دستور توقف با یک دستور محدود، محدود کردن قرار گرفتن در معرض موقعیت‌های نامطلوب است. اگر قرار بود فقط یک دستور توقف بدهید، سفارش شما به هر قیمتی که قیمت توقف شما یا بالاتر از آن باشد، اجرا می‌شود.
بنابراین، قیمت می تواند بسیار بالاتر از قیمت توقف شما باشد و بنابراین شما را در معرض یک اصلاح بالقوه بازار رو به پایین قرار دهد. قرار دادن یک سفارش محدود همزمان با دستور توقف شما را در برابر این امر محافظت می کند زیرا اگر قیمت یک دارایی بالاتر از قیمت سفارش محدود شما باشد، معامله انجام نخواهد شد. با این حال، با هر نوع مانور معاملاتی، ریسک ذاتی و/یا یک جنبه منفی نیز وجود دارد. نقطه ضعف هنگام تلاش برای اجرای یک سفارش حد مجاز این است که اگر قیمت توقف هرگز به فروش نرسد، گزینه خرید یا فروش سفارش محدود خود را نخواهید داشت.
نمونه ای از دستور توقف محدود
به عنوان مثال، فرض کنید نفت خام به قیمت 38 دلار در هر بشکه معامله می شود و معامله گر می خواهد قراردادی را بخرد، زیرا معتقد است که در خط لوله حرکتی صعودی وجود دارد. سرمایه گذار قیمت توقف را 43 دلار در هر بشکه و قیمت محدود را 48 دلار در هر بشکه قرار می دهد. اگر قیمت نفت خام بالاتر از قیمت توقف 43 دلار در هر بشکه باشد، اکنون سفارش فعال است و به یک سفارش محدود تبدیل می شود. سپس معامله‌گر می‌تواند سفارش حد خود را اجرا کند، مشروط بر اینکه قیمت نفت از قیمت سقف 48 دلار تجاوز نکرده باشد. اگر به دلایلی قیمت از قیمت حد مجاز شما جهش کند، معامله نمی تواند انجام شود.
یک سفارش توقف محدود با سایر دستورات توقف چه تفاوتی دارد؟
دو نوع اصلی سفارش که اغلب با سفارشات محدودیت متوقف می شوند ، سفارشات متوقف شده و سفارشات ضرر را متوقف می کنند. یک سفارش توقف شبیه به یک دستور توقف محدود است به جز اینکه به معامله گر امکان خرید سفارش محدود را نمی دهد. به منظور کاهش ضرر ، دستور توقف از دست دادن اجرا می شود.
سفارش توقف
هدف اصلی سفارش توقف این است که به معامله گران این امکان را می دهد تا از نوسانات قیمت سود ببرند و سود کسب کنند. از سفارش توقف اغلب هنگام تجارت در بازارهای ارزی استفاده می شود زیرا نوسان اندکی در قیمت یک ارز می تواند پتانسیل بزرگی برای سود ایجاد کند. همانطور که در بالا ذکر شد ، تفاوت اصلی بین سفارش توقف و یک دستور توقف محدود در این است که یک سفارش توقف به معامله گر امکان خرید سفارش محدود را نمی دهد. در عوض ، معامله گر یک نقطه توقف را مشخص می کند و وقتی دارایی می رسد که یک نقطه مشخص یک سفارش بازار اجرا می شود. سفارشات توقف نیز معمولاً در یک استراتژی توقف از دست دادن استفاده می شود.
از دست دادن
یک استراتژی از دست دادن دقیقاً همان چیزی است که به نظر می رسد. یک معامله گر وارد یک موقعیت می شود ، اما متعاقباً دستور خروج از آن موقعیت را در یک نقطه ضرر خاص قرار می دهد. بنابراین ، بیایید بگوییم نفت خام با 40 دلار در هر بشکه معامله می شود ، یک معامله گر می تواند 35 دلار سفارش توقف کند تا ضررهای احتمالی آنها را کاهش دهد. اگر قیمت نفت به 35 دلار کاهش یابد ، دستور توقف اجرا می شود و موقعیت آن فروخته می شود. در حقیقت ، اگر یک معامله گر مایل به آن باشد ، می تواند همزمان با ضرر و ضرر و ضرر را قرار دهد تا سعی کند و به نوعی سود کسب کند.
برای بازگشت به این موضوع ، دو نوع سفارش وجود دارد که می توانند در یک استراتژی توقف از دست دادن اجرا شوند. اولین مورد فروش است و از این برای محافظت از موقعیت های طولانی استفاده می شود. فروش فروش هنگامی اتفاق می افتد که یک معامله گر دارایی را خریداری کرده باشد ، دارایی بالا رفته است و معامله گر می خواهد سود خاصی را قفل کند. معامله گر یک فروش فروش را با قیمت مشخص قرار می دهد و اگر دارایی به آن قیمت کاهش یابد ، فروخته می شود.
سفارش دوم سفارش خرید است. از نظر تئوری ، یک سفارش خرید همانند فروش است به جز استفاده از موقعیت های کوتاه استفاده می شود. یک سفارش خرید بالاتر از قیمت فعلی بازار دارایی خواهد بود و در صورت دستیابی به این قیمت ، سفارش شروع می شود.
مزایا و معایب یک ترتیب محدودیت توقف
همانطور که قبلا ذکر شد، مزیت اصلی سفارش توقف حد این است که به معامله‌گر اجازه می‌دهد تا بر قیمتی که در آن یک دارایی را خریداری یا می‌فروشد، کنترل داشته باشد. مزایای توقف دستور بدون تمام معایب مانند لغزش را دارد. سفارش حد مجاز به شما امکان می‌دهد دارایی را با قیمتی بخرید که ارزش خوبی دارد و از شما در برابر پرداخت اضافی محافظت می‌کند.
با این حال، جنبه منفی دستور توقف حد این است که احتمال اجرا نشدن دستور وجود دارد. زیرا شما به یک دارایی تکیه می کنید که به هر قیمت توقفی که تعیین کرده اید ضربه می زند. اگر دارایی هرگز به قیمت توقف نرسد، شانسی برای تکمیل سفارش وجود ندارد. این به طور بالقوه می تواند منجر به از دست دادن معامله ای توسط معامله گر شود که دوست داشت آن را اجرا کند. مانند همه استراتژی‌های معاملاتی، توصیه می‌کنیم قبل از اجرای دستور توقف حد، تحقیق و تمرین درستی انجام دهید. کارگزاران آگاه و با تجربه RJO Futures ما یک منبع عالی هستند و ما به شدت توصیه می کنیم در صورت داشتن هر گونه سوال یا اطلاعات بیشتر در مورد سفارشات توقف محدود یا هر جنبه دیگری از معاملات آتی با یکی از آنها تماس بگیرید.
کیت سرمایه گذار فلزات رایگان خود را دریافت کنید!
در این کیت خواهید یافت:
- مروری بر نحوه عملکرد Futures و Options
- یک چشم انداز اساسی دقیق در مورد طلا، نقره، پلاتین و پالادیوم
- تجزیه و تحلیل الگوی نمودار فنی عمیق روی نقره و طلا
- اخبار بنیادی جامع تاثیرگذار بر بازار فلزات
- استراتژی های معاملاتی قابل اجرا که می توانند همین الان اجرا شوند!
معاملات آتی شامل ریسک قابل توجهی از دست دادن است و برای همه سرمایه گذاران مناسب نیست. عملکرد گذشته نشان دهنده نتایج آینده نیست.
